BACKTEST OVERVIEW
비중이 바뀌면, 결과도 달라집니다.
변경한 비중과 5개 자산 동일비중 포트폴리오를 같은 조건에서 비교합니다.
추정 누적 배당—
리밸런싱 때 재투자한 배당—
재투자 대기현금—
대기현금은 최종 평가금액에 포함됩니다. 이자는 붙지 않으며, 리밸런싱을 하지 않으면 계속 현금으로 남습니다.
내 투자금의 흐름
설정한 비중동일비중 20%총 납입액
기간별 비교
최종 평가금액| 기간 | 설정한 비중 | 동일비중 | 차이 |
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연도별 성과
입금 효과 제외 수익률* 시작·종료 연도는 일부 기간만 포함할 수 있습니다.
구성자산별로 살펴보기
선택한 동일 기간 기준| 자산 | 목표 비중 | 종료 비중 | 개별 가격 변동률 |
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종료 비중은 마지막 평가 시점의 비중입니다. 가격 변동률은 추가 배당 가정을 제외한 값입니다. 채권 모형에는 이자 발생분이 이미 포함됩니다.
데이터 범위와 계산 기준
모든 기간을 같은 지수 기준으로
KOSPI·S&P 500·나스닥 100의 가격지수, 미국 10년 국채 추정 모형, 세계은행의 GOLD 월평균 현물가격을 사용합니다. 실제 ETF 가격이나 총수익지수는 사용하지 않습니다. KOSPI는 KOSPI 200과 구성종목이 다릅니다. 미국 주식·채권·금은 해당 월 마지막 원·달러 환율로 원화 환산합니다. 금의 월평균 가격은 월말 체결가가 아닙니다.
배당은 현금으로 받아 나중에 투자
주식별 전월말 원화 투자잔액 × 입력한 연 배당률 ÷ 12를 해당 월말의 배당으로 추정합니다. 기본값은 공개 자료의 2011~2018년 연도별 배당수익률을 산술평균한 KOSPI 1.30%, S&P 500 2.03%, 나스닥 100 1.14%입니다. 최신 수익률이나 30년 평균은 아닙니다. 평균값을 선택 기간 전체에 고정 적용하므로 실제 연도별 지급 이력을 재현하지 않으며, 과거 당시에는 알 수 없었던 자료도 포함됩니다. 배당은 원화 현금으로 보관하고 이자는 붙지 않습니다. 리밸런싱 월에는 당월 배당까지 모아 목표 비중으로 재투자합니다. 리밸런싱이 없거나 마지막 평가일까지 남은 현금은 평가금액에 포함합니다. 실제 배당 지급일·배당세는 재현하지 않습니다.
채권 이자와 금
FRED GS10 월평균 금리로 직전 달 금리와 같은 쿠폰의 10년 채권을 매수하고 한 달 뒤 평가하는 모형입니다. 이자 발생분이 이미 모형 가격에 반영되어 있어 별도 현금배당을 더하지 않습니다. 실제 채권지수나 국채선물의 롤오버·담보수익을 재현하지 않습니다. GOLD는 배당이 없으며 현물가격 변동과 환율만 반영합니다. 보관료·ETF 보수는 제외합니다.
월 적립과 수익률 계산
시작월은 초기 투자금만, 다음 달부터 매월 말 적립금을 목표 비중으로 투자합니다. 순서는 월 수익 및 배당 반영 → 적립금 투자 → 예정된 리밸런싱입니다. 마지막 평가일에는 리밸런싱을 하지 않습니다. 총 납입액에는 배당을 포함하지 않습니다. 시간가중 수익률과 낙폭은 외부 입금 효과를 제외하고 배당 현금까지 포함해 계산하며, XIRR은 납입 시점·금액·최종 잔액을 반영합니다. 월별 낙폭은 월중 하락을 놓칠 수 있습니다. 소수점 보유를 허용하고 세금·거래비용을 제외합니다.
기본 배당률 산출 근거 · 2011~2018년
세 자료의 공통 확인 구간인 8개 연도를 사용했습니다. 연도별 배당수익률 합계 ÷ 8을 소수 둘째 자리로 반올림합니다. 각 자료의 측정 기준이 완전히 같지는 않습니다. 특히 KOSPI는 기말 배당만 반영한 대용치입니다. 아래 값은 기본값의 근거이며 입력값을 바꿔도 변하지 않습니다.
| 연도 | KOSPI | S&P 500 | 나스닥 100 |
|---|---|---|---|
| 2011 | 1.10% | 2.07% | 0.93% |
| 2012 | 1.00% | 2.13% | 1.20% |
| 2013 | 1.00% | 1.96% | 1.19% |
| 2014 | 1.20% | 1.92% | 1.11% |
| 2015 | 1.50% | 2.11% | 1.22% |
| 2016 | 1.60% | 2.01% | 1.27% |
| 2017 | 1.40% | 1.86% | 1.04% |
| 2018 | 1.60% | 2.14% | 1.19% |
| 산술평균 · 기본값 | 1.30% | 2.03% | 1.14% |
KOSPI: 미래에셋증권 · 2021.12.28 · 2쪽 그림 1 ↗ · 기말 DPS / 배당락 전일 종가. 중간배당을 포함한 연간 총배당 수익률과 다릅니다.
S&P 500: NYU Aswath Damodaran · S&P Earnings History ↗ · 공개 연도별 Dividend Yield 열.
나스닥 100: Nasdaq · NDX Fundamentals · 25쪽 ↗ · Nasdaq·Bloomberg 연도별 Dividend Yield 표.
종목과 데이터 출처
| 지수·자료 | 자료 시작월 | 자료 종료월 | 출처 |
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지수 가격·채권 모형·배당 가정을 결합한 시뮬레이션으로 실제 투자 성과와 차이가 있습니다. 과거 성과는 미래 수익을 보장하지 않습니다. 이 도구는 투자 추천이 아닌 과거 데이터 비교용입니다.